Trakya Cam (HAFİF OLUMSUZ; Endeksin Üzerinde Getiri; 12 aylık Hedef Fiyat:
3.24 TL) 2Ç14’de 36mn TL’lik ertelenmiş vergi gelirinin desteğiyle beklentilerin
üzerinde 76mn TL net kar açıkladı (piyasa ortalama net kar beklentisi: 46mn TL, Ak
Yatırım tahmini: 51mn TL). Şirket’in satış gelirleri beklentileri aşarken (500mn TL,
ortalam beklentinin %5 üzerinde) FAVÖK marjı beklentilerin altında kalmıştır (%16.6
gerçekleşen, %18.2 ortalama tahmin) .Ak Yatırım’ın faaliyet karlılığı beklentisi ortalama
rakamın üzerindeydi: özellikle çeyreğin sonunda 1 hafta süren grevin ve yeni faaliyete
geçen Polatlı fırınının ilk maliyetlerinin finansallara beklentilerimizin üzerinde bir
olumsuz etki yaptığını düşünüyoruz. Trakya Cam’ın ana ortağı Şişe Cam bugün saat
17.00’de bir tele-konferans düzenleyecek. Mevcut durumda Trakya Cam için 3.24 TL
hedef fiyatla (19% potansiyel) “Endeksin Üzerinde Getiri” önerisi veriyoruz.
NOT: Grafikler ve seviyeler tamamen teknik analize dayalı olup senaryodan ibarettir. Herhangi bir bağlayıcılığı yoktur. Yatırım danışmanlığı ve tavsiyesi niteliğinde değildir.
FOREX PİYASALARINI RİSK ALMADAN ÖĞRENİN
0 yorum:
Yorum Gönder